住房公积金的“鸡肋辨证法”

　　核心提示：

　　复旦大学住房政策研究中心执行主任陈杰在接受《北方周末报》采访时说：“提取公积金用于非住房用途我不赞成，应该专款专用。否则管理更加混乱，风险更大。

　　回顾住房公积金发展的近20年历史中，它还是发挥了一定的作用，这部分收入免税，鼓励与支持了相当一部分居民的住房消费，养成为住房消费的习惯，当然与预期还是有差距的。”

　　李先生在2010年1月购房1套，他每月缴存2000元，住房公积金账户余额为20000元，于2011年9月申请提取。

　　按照规定，李先生可以凭房地产权属证书、契税税票在银行网点申请提取住房公积金，即账户内的18000元，其余2000元留存。

　　但是，面对100万元的巨额房款，李先生所提取的18000元住房公积金可谓是“杯水车薪”。

　　用来买房，杯水车薪

　　深圳市住房公积金提取业务于9月1日开始试运行，其中规定，享受最低生活保障或职工本人及家庭成员患恶性肿瘤等9种重大疾病的，可以提取本人住房公积金账户内的余额。

　　而深圳市的这一举措并非个例，去年广州也曾制定过类似方案，但最终未能通过，原因是与国务院《公积金条例》相左。

　　搜房网此前对这一政策展开调查，其中有97.58%的网友认为目前住房公积金的政策应当改进。

　　市民对此表示，这一制度合情合理的，但面对房价高企，住房公积金解决老百姓住房问题的功能越来越弱化。

　　复旦大学住房政策研究中心执行主任陈杰在接受本报记者采访时，说：“提取公积金用于非住房用途我不赞成，应该专款专用。否则管理更加混乱，风险更大。”

　　目前各地住房公积金普遍面临“用来买房，杯水车薪”的尴尬局面。以广州为例，自1992年设立住房公积金以来，近20年间36600多家机关企业事业单位参缴，覆盖职工299万，基金累计存入1746亿元，支取1053亿元，基金余额为693亿元；而累积了近20年的基金规模，却仅相当于2010年广州房地产一、二手楼一年的交易额。

　　免税基金，旨在养成良好住房消费习惯

　　中国的住房公积金制度，是上世纪90年代初期中国住房制度由计划体制主导向市场体制主导的演变过程中，在借鉴新加坡中央公积金制度基础上，所产生的自主原发住房金融制度创新。

　　陈杰在回顾住房公积金历史中提到，1978年以后中国开始住房体制改革。其中1979年~1985年为试点售房阶段，1986年~1990年进行了提租补贴和以租促售的改革。

　　但由于政治和财政上的种种约束，1989年~1990年间全国房改陷入停滞。这期间中央政府不再主动作为创新制度的供给者而出现，而是鼓励地方政府发挥主观能动性和创造性来进行政策创新。

　　1991年2月上海的房改方案抓住了如何解决住房消费资金稳定和长期来源这一难题，借鉴新加坡的经验推出住房公积金制度，很快就在全国流行起来，并为中央政府所吸纳，成为全国性政策。

　　至此，我国于1999年颁布、2002年修订了《住房公积金管理条例》，此条例规定住房公积金是国家机关、国有企业、城镇集体企业、外商投资企业、城镇私营企业以及其它城镇企业、事业单位及其在职职工缴存的长期住房储金。

　　陈杰对《北方周末报》说，回顾住房公积金发展的近20年历史中，它还是发挥了一定的作用，这部分收入免税，鼓励与支持了相当一部分居民的住房消费，养成为住房消费的习惯，当然与预期还是有差距的。

　　发展了20年，覆盖7000多万人口，归集2万亿资金的一个制度，不应该轻言取消而是该进一步完善。

　　“叫醒”沉睡的住房公积金

　　面对高额的房价，如何能让住房公积金不“沉睡”呢？

　　有业内人士表示，国家设立住房公积金制度，目的是为了协助职工解决住房问题。各地如何充分利用这一制度，更好地帮助职工解决住房问题，始终是公积金的核心。问题是各地房价不断攀升，公积金在解决住房问题中的作用越来越弱化。为此有职工表示，住房公积金买不了房还救不了命，那不成了一个摆设？

　　陈杰认为，突破点一在允许提取用于租房，二在用公积金投资公共住房尤其是公租房。但住房公积金不宜直接贷款公租房项目，那样风险太大。应由各地住房公积金中心自行将闲置资金汇总购买财政部发行的公共住房专项债券或公租房企业债券，这样既安全，也灵活，积少成多，流动性好。另外，应当鼓励公租房租客用个人公积金余额支付租金，这样既保障了公租房项目的资金回收，也解决了公积金不能买房就只能闲置以及“逆向补贴”的问题，还原了住房公积金支持住房消费的本意。

　　中央财经大学经济学院副教授徐华表示，从中国今年的经济内需情况看就很清楚。我们原来一直是靠外需拉动经济增长，但2008年以后只能靠内需。而内需主要依靠消费、投资和政府支出。

　　“我们的消费情况一直很低迷，人均消费只占GDP的30%左右，现在又恢复到40%左右，而按照国际水平来说要达到60%以上。至于投资方面主要依靠房地产，房价太高，把房价打压下来，房地产市场就会变冷，投资方面也就不行了。那么，在需求公式里只剩下政府支出、政府采购。这项资金承担了中国的经济，基本的增长率、就业率。”徐华说。

　　在徐华看来，住房公积金这一专项强制性储蓄资金应当变成可支配收入。我们中央政府转移支付不能够给老百姓长期供给，居民的可支配收入太低。我们的人均消费占GDP40%做了什么？比如政绩工程，做这些华而不实的事情，不如把这项资金交给老百姓。

　　陈杰表示，住房金融是一个十分复杂的领域。美国次贷危机爆发于住房按揭贷款证券化的过度发展。这就提醒了我们，一些所谓的先进金融模式不一定就是科学有效的，起码不一定适合中国。

　　住房公积金是我国为数不多的自主的金融制度创新，在近20年的实践中逐步形成了符合中国国情、具有特色的一套制度设计和体系架构，这个原创性资源值得我们倍加珍惜。

　　虽然，由于最近一段时间公积金没有能与社会变革和经济发展而“与时俱进”，在当前发展中遇到了一些问题和挑战。但从住房公积金目前已经拥有良好的广泛群众基础和社会认可度来看，肯定不应该轻易放弃。

　　而且，从其拥有稳定资金来源的天生制度优势来看，只要有关政策设计得当，管理机制改造合理，十分有可能为多个收入层次的居民群体住房改善需求提高不同程度的服务，完全可兼顾大众性和保障性。